Esta segunda película recopilatoria resume la mitad final de la primera temporada de Overlord: Ainz Ooal Gown, el señor esquelético que antes respondía al nombre de Momonga, se hace pasar por el aventurero Momon. Con la fiel Nabe al lado, caza al Rey Sabio del Bosque, un hámster gigante al que rebautiza Hamsuke, y termina metido en los asuntos de la boticaria Lizzie Bareare y de su nieto Nfirea, en la ciudad de E-Rantel. El metraje condensa episodios ya emitidos y no suma material nuevo.